Quỹ chỉ số CSI 500 có đáng để đầu tư không? Trước tiên, hãy tìm hiểu quỹ chỉ số CSI 500 là gì. Quỹ chỉ số CSI 500 bao gồm 500 cổ phiếu có vốn hóa thị trường lớn nhất, không bao gồm các cổ phiếu thuộc chỉ số CSI 300. Do đó, các quỹ theo dõi chỉ số CSI 500 là quỹ chỉ số tiêu chuẩn, có phong cách cổ phiếu trung bình, bao phủ cả hai sàn chứng khoán Thượng Hải và Thâm Quyến. Cần lưu ý rằng CSI 500 là sản phẩm chỉ số toàn diện nhất trên hai thị trường này.

Xét về phản ứng thị trường, CSI 500 tốt hơn nhiều so với CSI 300. Chỉ số CSI 300 bao gồm 300 cổ phiếu có vốn hóa và thanh khoản cao nhất (tất nhiên điều này có nghĩa là thanh khoản rất tốt), vì vậy nó không phản ánh đầy đủ đặc điểm của toàn bộ thị trường. Trong khía cạnh này, CSI 500 vượt trội hơn CSI 300. Dưới đây là những ưu điểm của nó:

1. Phản ánh nhiều cổ phiếu hơn, vì vậy chỉ số tương đối ổn định.

2. Trong lịch sử, nó liên tục vượt trội chỉ số CSI 300 trong nhiều năm, mặc dù biến động lớn hơn.

3. Cổ phiếu thành phần có vốn hóa tương đối nhỏ, phù hợp với đặc điểm "thuyền nhỏ dễ xoay chuyển".

4. Cổ phiếu thành phần phân bổ đều, đa dạng ngành nghề.

5. Tỷ trọng cổ phiếu riêng lẻ phân tán, giảm thiểu rủi ro từng cổ phiếu.

Sau khi biết liệu quỹ chỉ số CSI 500 có đáng đầu tư hay không, làm thế nào để chọn quỹ?

1. Chọn quỹ chỉ số thông thường
   Đúng như tên gọi, đây là quỹ chỉ số CSI 500 thông thường, bao gồm quỹ ETF CSI 500 giao dịch trên thị trường và quỹ ngoài thị trường liên kết với ETF CSI 500.
   Các quỹ này chỉ sao chép thụ động chỉ số CSI 500 mà không có bất kỳ chiến lược phức tạp nào. Thông thường, các quỹ này có quy mô lớn, có thể tiếp nhận lượng vốn đầu tư rất lớn và hiệu suất ổn định, thường là lựa chọn của các nhà đầu tư tổ chức.

2. Chọn quỹ chỉ số tăng cường
   Những quỹ này tạo ra lợi nhuận vượt trội thông qua các chiến lược tăng cường. Thông thường, họ phân bổ 80% danh mục vào cổ phiếu chỉ số, 20% còn lại được quản lý tích cực. Trong quá khứ, hầu hết các quỹ chỉ số tăng cường đều đạt lợi nhuận vượt trội, nhưng một số ít lại kém hiệu quả hơn quỹ chỉ số thông thường.
   Lợi nhuận vượt trội đến từ đâu? Có một số cách: đầu tiên là đổi mới; thứ hai là chủ động chọn lợi nhuận alpha; thứ ba là arbitrage chỉ số tương lai.

3. Chọn quỹ chiến lược CSI 500
   Điển hình là Chỉ số CSI 500 Ngành trung lập biến động thấp (500SNLV), chọn 150 cổ phiếu có biến động thấp nhất từ chỉ số CSI 500. Chiến lược biến động thấp, giống như chiến lược cổ tức, là một chiến lược chỉ số phổ biến toàn cầu. Không cần lo lắng về lợi nhuận dài hạn, chúng sẽ vượt xa chỉ số CSI 500.